看跌期权熊市套利的盈亏计算方法
2022-12-07 11:31:42 来源：个股期权学院
看跌期权的熊市套利是以净债权的形式建立的，这也是其最大的潜在利润。如果到期时标的价格高于认沽期权的行权价格，且两个期权均无价值且到期，则单个股票期权的投资者将获得全部净债权；如果到期时标的物的价格介于买入期权和卖出期权的行权价格之间，卖出期权是真实的，买入期权到期无价值，那么这种策略的损益就是净债权减去卖出期权的内在价值；如果标的物的价格低于看涨期权的履约价格，则所有期权都是真实的，看涨期权的收益是低履约价格与标的物价格的差额，而卖出期权则损失高履约价格与标的物价格的差额。综合起来，总头寸的损益就是净债权减去高执行价和低执行价的差额。
根据以上，我们可以将看跌期权熊市套利的得失总结如下：
1.当标的物价格低于低执行价时，损益=净债权-高执行价和低执行价；
2.当标的价格介于低执行价和高执行价之间时，损益=净债权-执行价高的标的价格；
3.当标的物价格高于高执行价时，损益=净债权；
4.最大潜在利润=净债权；
5.最大潜在风险=净债权-高执行价和低执行价；
6.盈亏平衡点=高执行价-净债权。
看跌期权熊市套利是净出借人交易，成立时会有现金流入。买入看跌期权可以为卖出的看跌期权提供向下保护。如果以虚拟期权建立套利，即使标的物价格小幅下跌，套利仍可获利。当头寸可以盈利时，时间损失对其有利；当面临损失时，时间的损失对它没有好处。仓位亏损时，波动有利；当仓位盈利时，波动不利。
本网站的三大核心优势：1。服务优势：线上实时客服配专属客户经理，三分钟反馈解决交易问题。2.费率优势：交易费率透明，交易手续费优惠低。3.品牌优势：对接国有期货公司知名品牌，交易所优秀会员，营业部遍布各大城市。
【温馨提示】转载请注明原文出处。 此文观点与零零财经网无关，且不构成任何投资建议仅供参考，请理性阅读，版权归属于原作者，如无意侵犯媒体或个人知识产权，请联系我们，本站将在第一时间处理。零零财经对文中陈述、观点判断保持中立，不对所包含内容的准确性、可靠性或完整性提供任何明示或暗示的保证，请读者仅作参考，并请自行核实相关内容。
客户对我们的评价
-
外汇投资交易 来自镇江 的客户评价：
-
股指外汇交易 来自南宁的客户分享评论：
如何掌握止损点?
止损的原则是"一次赚的要够赔三次。"为什么要定这样一个原则，其实道理很简单，因为我不可能百分之百选对上涨的股票，因此，在选错股票时，必须防止股价下跌对既得利润和本金的侵蚀。
采用该原则时，只要我的选对率在25%以上就可以轻松实现资金的增值，而25%的准确率对于很多投资者来说是可以达到的。然后在该原则下，我设定每次赚钱时的小获利率为10%，顺势得出每次的大赔率不应超过3.3%，当亏损大于这一比例时，立刻止损卖出。最后还必须将该方法与形态分析相结合，在 -
外汇技术交易 来自合肥 的客户评价：
外汇学技术需要精，而不在于多！
有些交易者通过各种渠道学习技术，觉得不行就换，通常这样仅仅只能略知一二，没有吃透一个信号，然而外汇与其他交易不同，许多的交易都有它的特点，外汇也不例外。不需要学习太过艰深的技术分析，也不用判断出场条件，学了太多容易乱，不如好好把一个技术钻研透彻！有许多外汇交易高手就透过一招打天下，而他们的真正秘诀就是专注而已！
小结：学的东西多但是不精是没用的，学得少不如学得好，外汇没有谁能保证百分百盈利的，不确定的因素太多，只有风险管理好了以后，才能稳扎稳打。
客观因素：其实也就是市场本身。外汇市场是很客观很理性的，它有自己的运行规律，不以人的意志为转移。包括市场的构成，市场参与者，市场工具，市场运动方向的触发因素，市场运作的推动力量等等都是客观的。可以通过获取知识来提升投资者对市场的认知。